全球人壽總經理馬君碩對保險商品的觀察是，正從過往單純理賠導 向，逐步延
伸至教育與事前預防，甚至進一步發展外溢效果。舉例來 說，如具有鼓勵保戶
維持健康生活性質的保單，即是目前可著力的方 向；若能更進一步與醫療機構
合作並進行資料分享，並將其納入產品 設計端，是更為理想的模式。

　　馬君碩坦言，要發展到理想的保單仍有一定難度，現階段來看，可 以先從
外溢端予以延伸，商品設計仍有相當多可供發揮的空間。

　　具體而言，他說，包括自負額設計、一次性給付商品，以及與精準 醫療相
關的保障，都有機會納入現有商品架構。隨著精準醫療等新型 醫療方式的發
展，保障內容也開始與保單結合，這些趨勢，已陸續在 市場上發生。不過，保
險業相當仰賴大數法則，若一次給付金額動輒 達百萬元以上，樣本數不足時，
將增加風險；若部分癌症治療費用落 在10萬～50萬元區間，較具可行性，足以
顯示精準醫療在商品設計上 的潛力。

　　實物給付亦是馬君碩看好的產品新方向之一。雖然操作上具一定難 度，但
並非不可行，例如將質子治療等高端醫療納入設計，發展成高 額保單，仍有發
展空間。他認為，精準醫療構想相當多元，但目前樣 本數偏少，仍待市場逐步
累積；長照領域方面，他直言市場規模龐大 ，未來可透過將既有醫療險重新整
合，發展更完整的保障方案。

　　接軌新制是保險業的熱門話題，馬君碩對此表示，過去兩年，保險 業多投
入於制度接軌，這是項重大挑戰，全球人壽順利完成讓他相當 欣慰，接軌後，
因報表架構與揭露內容與原會計制度大不相同，短期 內，財報將更難被閱表者
理解，經營端亦需重新適應，加上各公司策 略、精算參數、資產配置與重分類
比率不同，數字差異將擴大，更難 在一致基礎上彼此比較。

　　因此，過去以每股稅後純益（EPS）為主要觀察指標的方式，未來 將轉向
以綜合損益為主，較能反映實際經營狀況。而高度重視CSM（ 合約服務邊際）
達成率，將被視為本業經營的重要指標。

　　資本結構方面，馬君碩指出，公司現階段依TIS規定申請自有資本 調整
數，過渡期間內，部分自有資本係來自借入資本，即便TIS達到 125％，扣除借
來資本後原始實力可能僅在50％左右。因此，經營上 會以償還借入資本為優
先，在不依賴借入資本下（也就是過渡前）， 儘快達到TIS 125％以上水準，為
首要目標。